Tìm hiểu về công ty chứng khoán

Tìm hiểu về công ty chứng khoán Bài viết giới thiệu tổng quát về CTCK Theo P Phó phòng Nghiên cứu - Phân tích ông ty Chứng khoán Ngân hàng Công thương Việt Nam Khái niệm · Công ty chứng khoán = Tổ chức thực hiện (các) nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán. Các nghiệp vụ kinh doanh · Môi giới hạm Thu Thủy C 1 2 · Tự doanh · Tư vấn đầu tư · Tư vấn tài chính · Lưu ký · Quản lý danh mục đầu tư 3 Loại hình pháp lý · m hữu hạn vốn nước ngoài công ty nước ngoài 4 Điều Nghiệp Quy định cũ (NĐ 144/2003) Quy định mới (NĐ 14/2007) · Bảo lãnh phát hành Công ty trách nhiệ · Công ty cổ phần · Công ty có · Chi nhánh kiện về vốn vụ Môi giới 3 tỷ VND 25 tỷ VND Tự doanh 12 tỷ VND 100 tỷ VND Bảo lãnh phát hành 22 tỷ VND 165 tỷ VND Tư vấn 10 tỷ VND đầu tư 3 tỷ VND Quản lý danh mục đầu tư 3 tỷ VND - Tư vấn tài chính+ lưu ký - - Tổng cộng 43 tỷ VND 300 tỷ VND 1.6 Điều kiện về nhân lực • Có đủ số nhân viên có chứng chỉ hành nghề c (TGĐ) o Nhân viên nghiệp vụ • Điều kiện để được cấp chứng chỉ hành nghề i họ o Có các chứng chỉ đào tạo về chứng khóan o Vượt qua kỳ thi sát hạch của Uỷ Ban Chứng Khoán o Làm việc cho một công ty chứng khoán o Giám đố o Có trình độ đạ c CÁC NGHIỆP VỤ CỦA CÔNG TY CHỨNG KHOÁN 1 Dịch vụ phục vụ các nhà đầu tư Môi giới ua bán chứng khoán cho khách hàng n (khối lượng, giá cả, thời điểm) hiêm về kết quả mua bán của mình (lỗ/lãi) + CT đầu tư hợp lý à đầu tư đưa ra quyết định mua bán Khuyến nghị đầu tư: mua/bán/nắm giữ a. Làm trung gian thực hiện lệnh m + KH: o Quyết định mua bá o Hưởng và chịu trách n o Trả phí cho CTCK CK: o Giúp lệnh mua, bán của các KH gặp nhau o Cung cấp thông tin CK cho KH o Tư vấn, giúp KH đưa ra được quyết định o Thu phí môi giới b. Tư vấn đầu tư - Giúp nh n Cung cấp thông tin n - Phân tích vĩ mô - Phân tích ngành - Phân tích công ty - Phân tích cổ phiếu - Thườ hoạt động môi giới và các hoạt động khác c. Quản lý danh mục đầu tư - Công ty chứng khoán o nhận vốn và uỷ quyền (ủy thác) của khách hàng o Đầu tư vốn của khách hàng vào chứng khoán (mua/bán) o Mụch đích: vốn của khách hàng đạt được mức sinh lời tối ưu nhấ - Khách hàng o Không ttrực tiếp thực hiện đầu tư, mà ủy quyền cho Công ty chứng ình. 2 Dịch vụ ph hành a. Tư vấn cổ - Xác địn - Phân tích xu hướng thị trường ng là nghiệp vụ gián thu: hỗ trợ cho khoán đầu tư thay m ục vụ tổ chức phát phần hoá (CPH) h giá trị doanh nghiệp - Tư vấn cơ cấu cổ đông - Trung gian tổ chức bán đấu giá cổ phần đến cổ phần - Tư v - Tư b. Tư vấn - Tư vấn lập phương án phát hành q Giá phát hành/ lãi suất phát hành q T c. ( Đảm bảo đợt phát hành thành công) -Cam kết bao tiêu toàn bộ: q Mua hết ngay q Sau đó bán lại - Cam kết mua nốt toàn bộ phần không bán hết d. Tư vấn niêm yết chứng khoán c phát hành lên giao dịch tại sở Giao dịch chứng khoán/ thị trường giao dịch chứng khoán - Tư vấn xử lý liên quan ấn xây dựng điều lệ vấn tổ chức đại hội cổ đông phát hành chứng khoán hời điểm phát hành q Đối tượng nhà đầu tư - Đại lý phát hành Bảo lãnh phát hành ƒ Đưa chứng khoán của tổ chứ ƒ Tư c điều kiện niêm yết ƒ Tư ng tin và quan hệ với nhà đầu tư e. Lưu ký ữ an toàn chứng khoán ư - Quản lý danh sách cổ đông/ danh sách trái chủ: làm thủ tục xác nhận ng giữa các cổ đông/ giữa các trái chủ f. Các dịc - Tư v ính 3. T d - Mua bán cho chính công ty chứng khoán, vì lợi ích của công ty - Tách biệt giữa tự doanh với môi giới và quản lý danh mục đầu tư (tránh xung phải ưu tiên thực hiện lệnh cho khách hàng trước lệnh tự doanh vấn lập hồ sơ niêm yết và đáp ứng cá vấn công tác công bố thô chứng khoán - Lưu gi - Nhận cổ tức/ trái tức và quyền lợi khác cho nhà đầu t việc chuyển nhượ h vụ khác ấn tái cơ cấu tài ch - Tư vấn mua bán, sát nhập doanh nghiệp - …. ự oanh đột lợi ích với những dịch vụ vì lợi ích của khách hàng) - Công ty chứng khoán Hàng hoá trên TTCK Chứ ì chính nó mang l . Theo s phú, đa dạng. Người ta có thể phân chia chứng khoán thành các loại sau đây : 1 . Cổ 2. Trái phiếu 3. Các công cụ chuyển đổi 4. Các công cụ phái sinh ng khoán là hàng hoá của thị trường chứng khoán. Đó là nững tài sản v ại thu nhập cho người sở hữu và khi cần có thể bán đi dể thu tiền về ự phát triển của thị trường, hàng hoá ngày càng phong phiếu